خيارات التداول التقلب

أبستس أوف أوبتيون Volatility. Most أوبتيونس التجار - من المبتدئين إلى الخبراء - على دراية نموذج بلاك سكولز من تسعير الخيارات التي وضعتها فيشر الأسود ومايرون سكولز في عام 1973 لحساب ما يعتبر قيمة سوقية عادلة لأي خيار يتضمن النموذج عدد من المتغيرات، والتي تشمل الوقت لانتهاء الصلاحية والتقلب التاريخي وسعر الإضراب كثير من التجار الخيار، نادرا ما يقيم القيمة السوقية للخيار قبل إنشاء موقف لقراءة الخلفية، انظر فهم الخيار التسعير. وقد كان هذا دائما ظاهرة غريبة ، لأن هؤلاء التجار أنفسهم بالكاد نهج شراء منزل أو سيارة دون النظر إلى سعر السوق العادلة لهذه الأصول ويبدو أن هذا السلوك ينتج عن تصور المتداول أن خيارا يمكن أن تنفجر في القيمة إذا كان الكامنة يجعل الخطوة المقصودة للأسف، هذا النوع من التصور يطل على الحاجة إلى تحليل القيمة. في كثير من الأحيان، والجشع وتسرع منع التجار من اتخاذ تقييم أكثر حذرا t لسوء الحظ بالنسبة لكثير من المشترين الخيار، فإن الخطوة المتوقعة من الكامنة قد تكون بالفعل سعرها في الخيار ق قيمة في الواقع، العديد من التجار يكتشفون بشدة أنه عندما يجعل الكامنة وراء التحرك المتوقع، قد ينخفض ​​سعر الخيار بدلا من زيادة هذا سر الخيارات يمكن تفسير التسعير في كثير من الأحيان من خلال نظرة على التقلب الضمني إيف دعونا نلقي نظرة على الدور الذي يلعبه إيف في تسعير الخيارات وكيف يمكن للتجار الاستفادة بشكل أفضل من ذلك. ما هو التقلب عنصر أساسي تحديد مستوى أسعار الخيارات والتقلب هو مقياس لمعدل وحجم التغير في الأسعار صعودا أو هبوطا في الأساس إذا كان التقلب مرتفعا، فإن القسط على الخيار سيكون مرتفعا نسبيا، والعكس بالعكس بمجرد أن يكون لديك مقياس للتقلب الإحصائي سف لأي من العوامل الأساسية، يمكنك توصيل القيمة إلى نموذج التسعير الخيارات القياسية وحساب القيمة السوقية العادلة للخيار. القيمة العادلة في السوق النموذجي، ومع ذلك، غالبا ما يكون خارج الخط مع السوق الفعلية قيمة هذا الخيار نفسه يعرف هذا الخيار بتبسيط الخوارزميات ماذا يعني هذا كله للإجابة على هذا السؤال، علينا أن ننظر بشكل أوثق في الدور الرابع يلعب في المعادلة. ما الجيد هو نموذج تسعير الخيار عندما ينحرف سعر الخيار في كثير من الأحيان من سعر نموذج s وهذا هو، قيمته النظرية يمكن العثور على الجواب في كمية التقلبات المتوقعة التقلبات الضمنية السوق هو التسعير في الخيار نماذج الخيار حساب الرابع باستخدام سف وأسعار السوق الحالية على سبيل المثال، إذا كان سعر خيار ينبغي أن يكون ثلاث نقاط في سعر قسط وسعر الخيار اليوم هو في أربعة، ويعزى قسط إضافي إلى التسعير الرابع يتم تحديدها بعد توصيل أسعار السوق الحالية من الخيارات، وعادة ما يكون متوسط ​​أقرب اثنين فقط من خارج، أسعار إضراب خيار المال دعونا نلقي نظرة على مثال باستخدام خيارات دعوة القطن لشرح كيف يعمل هذا. خيارات مبالغ فيها، شراء خيارات بأقل من قيمتها دعونا نلقي نظرة على هذه المفاهيم في العمل لنرى كيف كاليفورنيا ن وضع لاستخدامها لحسن الحظ، اليوم خيارات البرمجيات يمكن أن تفعل معظم كل عمل بالنسبة لنا، لذلك كنت لا تحتاج إلى أن يكون معالج الرياضيات أو إكسيل جريدة جدول البيانات كتابة خوارزميات لحساب إيف و سف باستخدام أداة المسح الضوئي في أوبتيونسفو 5 خيارات تحليل البرمجيات، يمكننا وضع معايير البحث عن الخيارات التي تظهر على حد سواء التغيرات التاريخية الأخيرة تقلب الأسعار الأخيرة التي كانت سريعة نسبيا وكبيرة وعالية تقلب ضمني سعر إماركيت من الخيارات التي كانت أكبر من السعر النظري. تميل إلى أن يكون لها تقلب جيد جدا، ومع ذلك، يمكن أيضا أن يتم ذلك مع خيارات الأسهم لمعرفة ما يمكننا أن نجد هذا المثال يدل على إغلاق التداول في 8 مارس 2002، ولكن الرئيسي ينطبق على جميع الأسواق الخيارات عندما تقلب عالية، خيارات المشترين يجب أن نكون حذرين من شراء الخيارات على التوالي، وربما ينبغي أن تبحث لبيع انخفاض التقلب، من ناحية أخرى، والذي يحدث عادة في الأسواق الهادئة، وسوف نقدم أفضل الأسعار للمشترين فيغو ري 1 يحتوي على نتائج المسح الضوئي لدينا، والتي تقوم على المعايير المذكورة فقط. الاستعراضات للالتيار الحالي المتضمنة والتحصيل الإحصائي. لنتطلع إلى نتائج المسح لدينا، يمكننا أن نرى أن القطن قمم القائمة إيف هو 34 7 في المئين 97 من الرابع الذي هو مرتفع جدا، مع السنوات الست الماضية كمجموعة مرجعية وبالإضافة إلى ذلك، سف هو 31 3، وهو في المئة 90 من ست سنوات من أعلى مستوى منخفض هذه هي خيارات مبالغ فيها إيف سف وبأسعار مرتفعة بسبب إلى أقصى مستويات كل من سف و إيف أي سف والرابع هي في أو أعلى تصنيفات المئة المئة بهم من الواضح أن هذه ليست الخيارات التي تريد أن تكون شراء - على الأقل ليس من دون الأخذ بعين الاعتبار طبيعتها باهظة الثمن. كما ترون من الشكل 2، أدناه، كل من إيف و سف تميل إلى العودة إلى مستوياتها المنخفضة عادة، ويمكن أن تفعل ذلك بسرعة كبيرة يمكنك، وبالتالي، لديها انهيار مفاجئ لل إيف و سف وانخفاض سريع في الأقساط، حتى من دون نقل القطن الأسعار في مثل هذا السيناريو، غالبا ما تحصل على مشتري الخيار. Cotton الآجلة - ضمنية والإحصائية التقلب. في الشكل 2 سف و إيف تعود إلى مستويات أقل عادة. هناك، ومع ذلك، خيار ممتاز استراتيجيات الكتابة التي يمكن الاستفادة من هذه المستويات العالية للتذبذب وسوف تغطي هذه الاستراتيجيات في المقالات المستقبلية في هذه الأثناء، فمن فكرة جيدة للحصول على هذه العادة من التحقق من مستويات التقلبات كل من سف و إيف قبل إنشاء أي موقف الخيار ومن الجدير الاستثمار في بعض البرامج الجيدة لجعل وظيفة إنقاذ الوقت ودقيقة. في الشكل 2، أعلاه، يوليو القطن الرابع و سف قد تخرج إلى حد ما من أقصى حد لها، لكنها لا تزال أعلى بكثير من مستويات 22، والتي حول الرابع و سف تتأرجح في 1999 و 2000 ما تسبب في هذا القفزة في التقلبات يتضمن المعرض 3 أدناه الرسم البياني اليومي للقطن الآجلة، الذي يخبرنا وهو ما يتعلق بمستويات التقلب المتغيرة المبينة أعلاه. وقد أدى الانخفاض الهبوطي الحاد في عام 2001 والقاع المفاجئ على شكل حرف V في أواخر تشرين الأول / أكتوبر إلى ارتفاع في مستويات التقلب، وهو ما يمكن رؤيته في منطقة الاختراق لها في مستويات التقلب في الشكل 2 تذكر أن معدل التغير وحجم التغيرات في السعر سوف تؤثر بشكل مباشر على سف، وهذا يمكن أن يزيد من التقلب المتوقع الرابع، وخاصة لأن الطلب على الخيارات المتعلقة العرض يزيد بشكل حاد عندما يكون هناك توقع خطوة كبيرة. للقيام بنقاشنا، دعونا نلقي نظرة فاحصة على الرابع من خلال دراسة ما يعرف باسم الانحراف التقلب الشكل 4، أدناه، يحتوي على الكلاسيكية يوليو خيارات دعوة القطن الانحراف ويزيد الرابع للمكالمات كما يضرب الخيار أبعد من المال كما رأينا في شمال شرقا، والانحدار منحدر شكل من الانحراف، الذي يشكل ابتسامة أو شكل سمرك. هذا يخبرنا أن أبعد بعيدا عن المال ضربة الخيار الدعوة، وكلما زاد الرابع في ذلك إضراب الخيار معين وتآمر مستويات التقلب على طول المحور الرأسي. كما ترون، عميق خارج من المال المكالمات مبالغ فيها للغاية إيف 42.July المكالمات القطن - التقلب الضمني الانحراف. البيانات لكل من كاليفورنيا يتم تضمين الضربات ل المعروضة في الشكل 4 في الشكل 5، أدناه عندما نتحرك بعيدا عن الضربات الدعوة في المال لنداءات يوليو، والرابع يزيد من 31 8 فقط من أصل المال في 38 إضراب إلى 42 3 ل في 60 يوليو اضراب عميق من المال وبعبارة أخرى، فإن ضربات المكالمات يوليو التي هي أبعد من المال لديها أكثر الرابع من تلك أقرب إلى المال من خلال بيع خيارات التقلبات الضمنية أعلى وشراء خيارات أقل تقلب ضمني، يمكن للتاجر الربح إذا كان الانحراف الرابع يتسطح في نهاية المطاف من هذا يمكن أن يحدث حتى مع عدم وجود تحركات اتجاهية من العقود الآجلة الكامنة. اليوم القطن المكالمات - إيف الانحراف. ماذا تعلمنا تلخيص، التقلب هو مقياس لكيفية التغيرات السريعة في الأسعار سف و ما ويتوقع السوق السعر للقيام الرابع عندما تقلب مرتفع، ينبغي للمشترين من الخيارات أن نكون حذرين من شراء الخيارات على التوالي، وأنها يجب أن تبحث بدلا من ذلك لبيع الخيارات انخفاض التقلب، من ناحية أخرى، والذي يحدث عادة في الأسواق الهادئة، سوف قبالة إيه أفضل الأسعار للمشترين ولكن هناك لا ضمان السوق سوف تتخذ خطوة عنيفة في أي وقت قريب من خلال دمج في التداول وعي إيف و سف، التي هي أبعاد هامة من التسعير، يمكنك الحصول على حافة حاسمة كتجارة الخيارات. وهو سعر الفائدة الذي تقدم فيه مؤسسة الإيداع الأموال المحفوظة في الاحتياطي الفيدرالي إلى مؤسسة إيداع أخرى. (1) مقياس إحصائي لتشتت العائدات لمؤشر أمني أو سوق معين يمكن قياس التقلب. وقد تصرف الكونغرس الأمريكي في عام 1933 القانون المصرفي الذي يحظر على المصارف التجارية المشاركة في الاستثمار. وتشير الرواتب غير الزراعية إلى أي وظيفة خارج المزارع والأسر الخاصة والقطاع غير الربحي. مكتب العمل الأمريكي. اختصار العملة أو رمز العملة للروبية الهندية إنر، العملة الهند تتكون الروبية من 1. محاولة أولية على أصول شركة مفلسة من مشتر مهتم تختاره الشركة المفلسة من مجموعة من ومقدمي العطاءات. ناسداك خيارات تداول الدليل. وتشيد خيارات الخيارات اليوم باعتبارها واحدة من أنجح المنتجات المالية التي سيتم إدخالها في العصر الحديث وقد أثبتت خيارات أن تكون أدوات الاستثمار متفوقة وحكيمة تقدم لك، والمستثمر والمرونة والتنويع والسيطرة في حماية والمحفظة الخاصة بك أو في توليد الدخل الاستثماري إضافية نأمل أن ليرة لبنانية سوف تجد هذا ليكون دليلا مفيدا لتعلم كيفية التجارة الخيارات. الفهم Options. Options هي الأدوات المالية التي يمكن استخدامها بشكل فعال تحت تقريبا كل حالة السوق ولكل هدف الاستثمار تقريبا بين وعدد قليل من الطرق العديدة، والخيارات يمكن أن تساعدك. حماية الاستثمارات الخاصة بك ضد انخفاض في أسعار السوق. زيادة دخلك على الاستثمارات الحالية أو الجديدة. شراء الأسهم بسعر أقل. المنافع من ارتفاع أسعار الأسهم أو الانخفاض دون امتلاك الأسهم أو بيعه صريح. منافع من خيارات التداول. أوردرلي، كفاءة والسائلة الأسواق. تسمح عقود الخيار القياسية ل أورديرل y، كفاءة والسائلة خيارات الأسواق. الافتراضات هي أداة استثمارية متعددة الاستعمالات بسبب هيكل المكافأة المخاطر فريدة من نوعها، والخيارات يمكن استخدامها في العديد من تركيبات مع عقود الخيارات الأخرى أو غيرها من الأدوات المالية للحصول على الأرباح أو الحماية. في خيار الأسهم يسمح للمستثمرين لإصلاح السعر لفترة محددة من الوقت الذي يمكن للمستثمر شراء أو بيع 100 سهم من حقوق الملكية لسعر قسط، والتي ليست سوى نسبة مئوية من ما يمكن أن تدفع لامتلاك حقوق الملكية بشكل مباشر وهذا يسمح للمستثمرين الخيار للاستفادة منها قوة الاستثمار مع زيادة مكافآتهم المحتملة من تحركات أسعار الأسهم. مخاطر محدودة للمشتري. على عكس الاستثمارات الأخرى حيث المخاطر قد لا يكون لها حدود، تداول الخيارات يقدم خطرا محددا للمشترين خيار المشتري على الاطلاق لا يمكن أن تخسر أكثر من سعر الخيار، قسط لأن الحق في شراء أو بيع الأمن الأساسي بسعر محدد تنتهي في تاريخ معين، فإن الخيار تنتهي لا قيمة لها إذا لم يتم استيفاء الشروط لممارسة مربحة أو بيع عقد الخيار بحلول تاريخ انتهاء الصلاحية بائع الخيار غير المكتشفة يشار إليها أحيانا ككاتب غير مكتشفة من خيار، من ناحية أخرى، قد تواجه خطر غير محدود. وهذا دليل تداول الخيارات يوفر لمحة عامة عن خصائص خيارات الأسهم وكيفية عمل هذه الاستثمارات في القطاعات التالية. إخلاء المسؤولية يناقش هذا الموقع الخيارات المتداولة في البورصة الصادرة عن شركة المقاصة الاختيارية لا يمكن تفسير أي بيان على هذا الموقع على أنه توصية لشراء أو بيع ضمان، أو لتقديم المشورة الاستثمارية الخيارات تنطوي على مخاطر وغير مناسبة لجميع المستثمرين قبل شراء أو بيع خيار، يجب على الشخص الحصول على ومراجعة نسخة من خصائص وخيارات الخيارات الموحدة التي نشرتها شركة المقاصة خيارات يمكن الحصول على نسخ من الخاص بك وسيط واحد من التبادلات شركة المقاصة الخيارات في واحد شمال واكر محرك، جناح 500، شيكاغو، إيل 60606 عن طريق الاتصال على 1-888-أوبتيونس أو عن طريق زيارة أي استراتيجيات يتم مناقشتها، بما في ذلك الأمثلة باستخدام الأوراق المالية الفعلية وبيانات الأسعار، هي تماما لأغراض التوضيح والتعليم، ولا ينبغي أن تفسر على أنها تأييد أو توصية أو التماس لشراء أو بيع الأوراق المالية. الحصول على خيارات Quotes. Real-تايم بعد ساعات ما قبل السوق News. Flash اقتباس ملخص اقتباس الرسوم البيانية التفاعلية الإعداد الافتراضي. يرجى ملاحظة أنه بمجرد إجراء اختيارك، فإنه سيتم تطبيق على جميع الزيارات المستقبلية إلى إذا، في أي وقت، كنت مهتما في والعودة إلى الإعدادات الافتراضية لدينا، يرجى تحديد الإعداد الافتراضي أعلاه. إذا كان لديك أي أسئلة أو واجهت أي مشاكل في تغيير الإعدادات الافتراضية الخاصة بك، يرجى البريد الإلكتروني. يرجى تأكيد اختيارك. لقد اخترت لتغيير الإعداد الافتراضي الخاص بك للبحث اقتباس هذا وسوف الآن أن تكون الصفحة الافتراضية الخاصة بك ما لم تقم بتغيير التكوين الخاص بك مرة أخرى، أو قمت بحذف ملفات تعريف الارتباط الخاصة بك هل أنت متأكد من أنك تريد تغيير الإعدادات الخاصة بك. لدينا صالح أن نسأل. يرجى تعطيل الخاص بك مانع الإعلانات أو تحديث الإعدادات الخاصة بك للتأكد من تمكين جافاسكريبت وملفات تعريف الارتباط، حتى نتمكن من الاستمرار في توفير لكم مع سعر السوق الأخبار الأولى والبيانات التي كنت تأتي لتتوقع منا. كيفية التداول التقلب تشاك نوريس Style. When التداول الخيارات، واحدة من أصعب المفاهيم لتجار المبتدئين للتعلم هو التقلب، وعلى وجه التحديد كيفية التجارة التبادل بعد تلقي رسائل البريد الإلكتروني من الناس بشأن هذا الموضوع، أردت أن تأخذ نظرة متعمقة في الخيار التقلب وسوف أشرح ما هو خيار التقلب و لماذا من المهم أيضا سوف نناقش الفرق بين التقلبات التاريخية والتقلبات الضمنية وكيف يمكنك استخدام هذا في التداول الخاص بك، بما في ذلك أمثلة أنا سوف ننظر في بعض من استراتيجيات التداول الخيارات الرئيسية وكيف ارتفاع وانخفاض التقلب سوف تؤثر عليهم هذا والمناقشة تعطيك فهم مفصل لكيفية يمكنك استخدام التقلب في التداول الخاص بك. أوبتيون التداول التراخي EXPLAINED. Option التقلب هو مفهوم رئيسي فو r حتى إذا كنت مبتدئا، يجب أن تحاول أن يكون على الأقل فهم أساسي وينعكس الخيار الخيار من قبل رمز فيغا اليونانية التي تعرف بأنها المبلغ الذي يتغير سعر الخيار مقارنة مع 1 تغيير في تقلبات وبعبارة أخرى، فإن الخيارات فيغا هي مقياس لتأثير التغيرات في التقلب الأساسي على سعر الخيار كل شيء آخر يساوي أي حركة في سعر السهم، وأسعار الفائدة وعدم مرور الوقت، وأسعار الخيارات زيادة إذا كان هناك زيادة في التقلب والنقصان إذا كان هناك انخفاض في التقلبات ولذلك، فمن المنطقي أن المشترين من الخيارات تلك التي طويلة إما يدعو أو يضع، سوف تستفيد من زيادة التقلبات والبائعين سوف تستفيد من تقلب انخفضت ويمكن أن يقال نفسه عن ينتشر، الخصم ينتشر الصفقات حيث كنت تدفع لوضع التجارة سوف تستفيد من زيادة التقلبات في حين ينتشر الائتمان تتلقى المال بعد وضع التجارة سوف تستفيد من انخفاض متقلبة ty. Here هو مثال نظري لإثبات فكرة دعونا ننظر في الأسهم بسعر 50 النظر في خيار دعوة لمدة 6 أشهر مع سعر الإضراب من 50. إذا كان التقلب الضمني هو 90، وسعر الخيار هو 12 50 إذا كان ضمنا التقلب هو 50، وسعر الخيار هو 7 25 إذا كان التقلب الضمني هو 30، وسعر الخيار هو 4 50.This يظهر لك أنه كلما ارتفع التقلب الضمني، وارتفاع سعر الخيار أدناه يمكنك أن ترى ثلاث لقطات الشاشة التي تعكس بسيطة على المكالمة طويلة في المال مع 3 مستويات مختلفة من التقلب. الصورة الأولى يظهر المكالمة كما هو عليه الآن، مع عدم وجود تغيير في التقلبات يمكنك أن ترى أن التعادل الحالي مع 67 يوما لانتهاء الصلاحية هو 117 74 السعر الحالي سبي وإذا وارتفع السهم اليوم إلى 120، سيكون لديك 120 63 في الربح. الصورة الثانية يظهر المكالمة نفس المكالمة ولكن مع زيادة 50 في التقلبات هذا هو مثال متطرف لإثبات وجهة نظري يمكنك أن ترى أن التعادل الحالي مع 67 يوما إلى والانتهاء الآن 95 34 وإذا ارتفع السهم اليوم إلى 12 0، سيكون لديك 1،125 22 في الربح. الصورة الثالثة يظهر المكالمة نفس المكالمة ولكن مع انخفاض 20 في التقلب يمكنك أن ترى أن التعادل الحالي مع 67 يوما لانتهاء الآن 123 86 وإذا ارتفع السهم اليوم إلى 120، سيكون لديك فقدان 279 99.WHY هو هام. واحد من الأسباب الرئيسية للحاجة إلى فهم تقلب الخيار، هو أنه سوف يسمح لك لتقييم ما إذا كانت الخيارات رخيصة أو مكلفة من خلال مقارنة التقلب الضمني الرابع إلى التقلب التاريخي هف. وفيما يلي مثال على التقلبات التاريخية والتقلبات الضمنية ل آبل هذه البيانات يمكنك الحصول عليها مجانا بسهولة جدا من يمكنك أن ترى أنه في ذلك الوقت، آبل كان التقلب التاريخي بين 25-30 لمدة 10-30 يوما الماضية والحالية مستوى التقلب الضمني هو حوالي 35 وهذا يدل على أن التجار كانوا يتوقعون التحركات الكبيرة في آبل في أغسطس 2011 يمكنك أيضا أن نرى أن المستويات الحالية لل إيف، هي أقرب بكثير من 52 أسبوعا من أدنى مستوى 52 أسبوع هذا يشير إلى أن هذا كان بوتين تيالي وقتا طيبا للنظر في الاستراتيجيات التي تستفيد من انخفاض في IV. Here نحن نبحث في هذه المعلومات نفسها أظهرت بيانيا يمكنك أن ترى كان هناك ارتفاع كبير في منتصف أكتوبر 2010 وتزامن هذا مع انخفاض 6 في آبل سعر السهم قطرات مثل هذا يسبب المستثمرين ليصبحوا خائفين وهذا المستوى المتزايد من الخوف هو فرصة كبيرة للخيارات التجار لالتقاط قسط إضافي عن طريق استراتيجيات البيع صافي مثل ينتشر الائتمان أو، إذا كنت حاملا الأسهم آبل، هل يمكن استخدام ارتفاع تقلبات كوقت جيد لبيع بعض المكالمات المشمولة والتقاط المزيد من الدخل مما كنت عادة لهذه الاستراتيجية عموما عندما ترى طفرات الرابع من هذا القبيل، فهي قصيرة الأجل، ولكن يجب أن تدرك أن الأمور يمكن أن تزداد سوءا، كما هو الحال في عام 2008 ، لذلك لا تفترض فقط أن تقلب سيعود إلى مستويات طبيعية في غضون بضعة أيام أو أسابيع. كل استراتيجية الخيار لديها قيمة اليونانية المرتبطة المعروفة باسم فيغا، أو موقف فيغا لذلك، مع تغير مستويات التقلب الضمني، سيكون هناك تأثير على أداء الاستراتيجية فيجا استراتيجيات إيجابية مثل يضع طويلة والمكالمات وخلفيات الظهر وخنق طويلة سترادلز تفعل أفضل عندما ترتفع مستويات التقلب الضمني استراتيجيات فيغا السلبية مثل قصيرة يضع والمكالمات، ينتشر نسبة وخنق قصيرة سترادلز تفعل أفضل عندما تنخفض مستويات التقلب الضمني واضح، ومعرفة أين مستويات التقلب الضمني هي وحيث أنها من المرجح أن تذهب بعد كنت وضعت التجارة يمكن أن تجعل كل الفرق في نتائج الاستراتيجية. التضخم التاريخي والضمنية VOLATILITY. We تعرف يتم حساب التقلب التاريخي عن طريق قياس الأسهم حركة الأسعار الماضية بل هو الرقم المعروف كما أنه يقوم على البيانات السابقة أريد الدخول في تفاصيل كيفية حساب هف، كما أنه من السهل جدا القيام به في التفوق البيانات متاحة بسهولة بالنسبة لك في أي حال، لذلك أنت عموما لن تحتاج إلى حساب ذلك بنفسك النقطة الرئيسية التي تحتاج إلى معرفتها هنا هي أنه في الأسهم العامة التي كان لها تقلبات كبيرة في الأسعار في الماضي سيكون لها مستويات عالية من التقلب التاريخي كما التجار الخيارات، ونحن أكثر اهتماما في كيفية تقلب الأسهم من المرجح أن يكون خلال فترة تجارتنا سوف التقلبات التاريخية تعطي بعض دليل على كيفية متقلبة الأسهم، ولكن هذا ليس وسيلة للتنبؤ التقلب في المستقبل أفضل ما يمكننا القيام به ويقدر ذلك وهذا هو حيث ضمنا فول يأتي in. Impple التقلب هو تقدير، التي أدلى بها التجار المهنية وصناع السوق من التقلب في المستقبل من الأسهم ومن المدخلات الرئيسية في نماذج التسعير الخيارات. النموذج الأسود سكولز هو الأكثر شعبية نموذج التسعير، وبينما فزت t الذهاب إلى الحساب بالتفصيل هنا، لأنه يقوم على مدخلات معينة، منها فيغا هو الأكثر موضوعية كما التقلبات المستقبلية لا يمكن أن يعرف، وبالتالي، يعطينا أكبر فرصة لاستغلال وجهة نظرنا من فيغا مقارنة بالتجار الآخرين. إن التقلب المصغر يأخذ في الاعتبار أي أحداث معروفة أن تحدث خلال عمر الخيار الذي قد يكون له تأثير كبير على سعر المخزون الأساسي ويمكن أن يشمل ذلك و e الإعلان عن النتائج أو الإفراج عن نتائج محاكمة المخدرات لشركة الأدوية يتم تضمين الحالة الراهنة للسوق العام أيضا في المجلد الضمني إذا كانت الأسواق هادئة، وتقديرات تقلب منخفضة، ولكن في أوقات تقديرات السوق تقلب التوتر سيتم رفع واحد بسيط جدا طريقة لإبقاء العين على مستويات السوق العامة من التقلب هو رصد مؤشر فيكس. كيفية الاستفادة من التداول الضمنية ضمنية. الطريقة التي أحب أن الاستفادة من التداول التقلبات الضمنية من خلال الحديد كوندورس مع هذه التجارة كنت تبيع أوتم دعوة و أوتم وضع وشراء دعوة أخرى على الاتجاه الصعودي وشراء وضع مزيد من على الجانب الهبوطي دعونا نلقي نظرة على مثال وتفترض وضعنا التجارة التالية اليوم أوكت 14،2011.Sell 10 نوف 110 سبي يضع 1 16 بوي 10 نوف 105 سبي يضع 0 71 بيع 10 نوفمبر 125 سبي يدعو 2 13 بوي 10 نوف 130 سبي يدعو 0 56. لهذه الصفقة، سوف نحصل على صافي الائتمان من 2020 وهذا سيكون الربح على التجارة إذا كان سبي ما بين 110 و 125 عند انتهاء الصلاحية ونحن أيضا الاستفادة من هذه التجارة إذا كان كل شيء على قدم المساواة، وتقلبات ضمنية السقوط. الصورة الأولى هي الرسم البياني العائد للتجارة المذكورة أعلاه مباشرة بعد وضعه لاحظ كيف نحن قصيرة فيغا من -80 53 هذا يعني، فإن صافي الموقف تستفيد من انخفاض في المضمنة Vol. The الصورة الثانية يظهر ما الرسم البياني مكافأة تبدو وكأنها إذا كان هناك انخفاض 50 في المجلد ضمنا هذا هو مثال متطرف إلى حد ما وأنا أعلم، لكنه يدل على point. The مؤشر تقلب السوق كبوي أو فيكس كما هو أكثر شيوعا يشار هو أفضل مقياس لتقلب السوق العامة ويشار إليها أحيانا أيضا باسم مؤشر الخوف كما هو وكيل لمستوى الخوف في السوق عندما فيكس مرتفع، وهناك هو الكثير من الخوف في السوق، عندما فيكس منخفضة، يمكن أن تشير إلى أن المشاركين في السوق بالرضا كما التجار الخيار، يمكننا مراقبة فيكس واستخدامها لمساعدتنا في قرارات التداول لدينا شاهد الفيديو أدناه لمعرفة المزيد . هناك تخدير r من الاستراتيجيات الأخرى يمكنك عند التداول التقلبات الضمنية، ولكن كونكورس الحديد هي إلى حد بعيد بلدي استراتيجية المفضلة للاستفادة من مستويات عالية من فول ضمنا ويبين الجدول التالي بعض استراتيجيات الخيارات الرئيسية والتعرض فيغا بهم. أمل أن تجد هذه المعلومات مفيدة اسمحوا لي أن أعرف في التعليقات أدناه ما كنت استراتيجية المفضلة للتداول ضمنية التقلبات. هنا s لنجاحك. الفيديو التالي يفسر بعض الأفكار التي نوقشت أعلاه في مزيد من التفاصيل. سام موجومدار يقول. هذا المقال كان جيدا جدا أجاب الكثير من الأسئلة التي كان لي واضحة جدا وشرح في بسيطة الإنجليزية شكرا لمساعدتكم كنت تبحث لفهم آثار فول وكيفية استخدامها لبلدي ميزة هذا ساعدني حقا لا تزال ترغب في توضيح سؤال واحد أرى أن نيتفليكس فبراير 2013 وضع الخيارات لديها تقلب في 72 أو نحو ذلك في حين أن 75 يناير وضع الخيار فول حوالي 56 كنت أفكر في القيام أوتم عكس التقويم انتشرت قد قرأت عن ذلك ومع ذلك، خوفي هو أن يناير الخيار ستنتهي في 18 و المجلد ل فبراير سيكون لا يزال هو نفسه أو أكثر يمكنني فقط ينتشر التجارة في حسابي إيرا لا أستطيع ترك هذا الخيار عارية حتى قطرات فول بعد الأرباح في 25 يناير قد يكون علي أن لفة بلدي طويلة إلى آذار / مارس ولكن عندما قطرات قطرة. إذا اشتريت 3 أشهر سب أتم خيار المكالمة في الجزء العلوي من واحدة من تلك المسامير فول وأنا أفهم فيكس هو ضمنا فول على سب، كيف يمكنني معرفة ما الأسبقية على بلدي بل 1 أنا سوف تستفيد من موقعي من ارتفاع في سب الأساسية أو، 2 وسوف تفقد على منصبي من حادث في تقلبات. هنا تونيو، وهناك الكثير من المتغير في اللعب، فإنه يعتمد على مدى تحرك الأسهم وإلى أي مدى إيف قطرات كقاعدة عامة على الرغم من، ل نداء طويلة أتم، فإن ارتفاع في الكامنة سيكون لها أكبر الأثر. تذكر الرابع هو سعر خيار تريد شراء يضع ويدعو عندما إيف هو أقل من العادي، وبيع عندما إيف ترتفع. شراء مكالمة صراف آلي في الجزء العلوي من ارتفاع التقلب هو مثل انتظرت ل بيع لإنهاء قبل ذهبت للتسوق في الواقع، قد تكون قد دفعت حتى أعلى من التجزئة، إذا كان قسط دفعته كان فوق القيمة العادلة سكولز بلاك. من ناحية أخرى، نماذج التسعير الخيار هي قواعد الأسهم الإبهام غالبا ما تذهب أعلى بكثير أو أقل مما وقد حدث في الماضي ولكن ذلك مكان جيد للبدء. إذا كنت تملك مكالمة يقول آبل C500 وعلى الرغم من أن سعر السهم من دون تغيير سعر السوق للخيار ارتفع للتو من 20 باكز إلى 30 باكز، كنت فقط فازت على مسرحية نقية إيف. قراءة جيدة أنا أقدر بدقة. أنا لا أفهم كيف تغيير في التقلب يؤثر على ربحية كوندور بعد كنت وضعت التجارة. في المثال أعلاه، 2020 الائتمان الذي حصل لبدء الصفقة هو الحد الأقصى للمبلغ الذي سوف ترى أي وقت مضى، ويمكنك أن تفقد كل شيء وأكثر من ذلك بكثير إذا كان سعر السهم يذهب فوق أو أسفل السراويل الخاصة بك في المثال الخاص بك، لأنك تملك 10 عقود مع مجموعة 5، لديك 5000 من التعرض 1،000 سهم في 5 دولارات لكل منهما سيكون الحد الأقصى الخاص بك من الجيب الخسارة 5000 ناقص لك r الائتمان الافتتاحي من 2020، أو 2،980.You سوف أبدا، من أي وقت مضى، أي وقت مضى يكون لها ربح أعلى من عام 2020 فتحت مع أو خسارة أسوأ من 2980، وهو أمر سيئ كما أنه يمكن الحصول عليها. ومع ذلك، فإن حركة الأسهم الفعلية هو تماما غير مترابطة مع الرابع، وهو مجرد التجار الأسعار تدفع في تلك اللحظة في الوقت إذا كنت حصلت على 2020 الائتمان والراب الرابع ترتفع بعامل من 5 ملايين، وهناك صفر يؤثر على موقف النقدية الخاصة بك يعني فقط أن التجار يدفعون حاليا 5 ملايين مرة لنفس كوندور. وحتى في تلك المستويات النبيلة الرابع، فإن قيمة موقفك المفتوح تتراوح بين 2020 و 2980 100 مدفوعا حركة الأسهم الأساسية خياراتك تذكر هي عقود ل شراء وبيع الأسهم بأسعار معينة، وهذا يحميك على كوندور أو غيرها من التجارة انتشار الائتمان. وهو يساعد على فهم أن التقلب الضمني ليس عددا أن وول ستريتيرز تأتي مع على مؤتمر عبر الهاتف أو لوحة بيضاء صيغ التسعير الخيار مثل بلاك سك يتم بناء ثقوب لاقول لكم ما هي القيمة العادلة للخيار في المستقبل، على أساس سعر السهم، والوقت إلى انتهاء، وتوزيعات الأرباح، والفوائد التاريخية وهذا هو ما حدث فعلا على تقلب العام الماضي يقول لك أن يجب أن يكون السعر العادل المتوقع 2. ولكن إذا كان الناس يدفعون بالفعل 3 لهذا الخيار، يمكنك حل المعادلة إلى الوراء مع V كما غير معروف هي التقلب التاريخي هو 20، ولكن هؤلاء الناس يدفعون كما لو كان 30 وبالتالي التقلب الضمني. إذا قطرات الرابع في حين كنت عقد الائتمان 2020، فإنه يتيح لك فرصة لإغلاق الموقف في وقت مبكر والحفاظ على بعض من الائتمان، ولكن سيكون دائما أقل من 2020 أخذت في ذلك لأن s إغلاق موقف الائتمان سوف تتطلب دائما معاملة الخصم يمكنك كسب المال على حد سواء في وخارج. مع كوندور أو الحديد كوندور الذي يكتب كلا وضع ودعوة ينتشر على نفس الأسهم أفضل حالة الخاص بك هو للسهم للذهاب فلاتلين لحظة كتابة صفقة الخاص بك، و كنت تأخذ الحبيب الخاص بك للخروج 2،020 عشاء. فهمي هو أنه إذا تناقص التقلب، ثم قيمة الحديد كوندور يسقط بسرعة أكبر مما كان عليه خلاف ذلك، مما يسمح لك لشرائه مرة أخرى وقفل في الربح الخاص بك وقد أظهرت العودة مرة أخرى في 50 ربح ماكس لتحسين كبير الخاص بك احتمال النجاح. هناك بعض الخبراء تدرس التجار لتجاهل اليونانية الخيار مثل إيف و هف سبب واحد فقط لهذا، كل التسعير للخيار يستند بحتة على حركة سعر السهم أو الأمن الكامنة إذا كان سعر الخيار رديء أو سيئة، ونحن دائما يمكن أن تمارس خيار الأسهم لدينا وتحويل إلى الأسهم التي يمكننا المملوكة أو ربما بيعها قبالة في نفس اليوم. ما هي تعليقاتكم أو وجهات النظر على ممارسة الخيار الخاص بك عن طريق تجاهل الخيار اليونانية. فقط مع استثناء للأسهم غير السائلة حيث قد يجد التجار صعوبة في العثور على مشترين لبيع أسهمهم أو خيارات لاحظت أيضا ولاحظت أننا لسنا من الضروري للتحقق من فيكس إلى خيار التجارة وعلاوة على ذلك بعض الأسهم لديها شخصيات فريدة من نوعها ولكل خيار الأسهم وجود سلسلة خيار مختلفة مع إيف مختلفة كما تعلمون تداول الخيارات لها 7 أو 8 التبادلات في الولايات المتحدة وأنها مختلفة من البورصات هم العديد من المشاركين في السوق المختلفة في الخيارات والأسواق المالية مع أهداف مختلفة واستراتيجياتها. تفضل أن تحقق وتريد أن تتداول على خيار الأسهم مع ارتفاع حجم الفائدة المفتوحة بالإضافة إلى خيار الخيار ولكن السهم العالي هف من الخيار الرابع لاحظت أيضا أن الكثير من رقاقة زرقاء، كاب الصغيرة، والأسهم المتوسطة التي تملكها المؤسسات الكبيرة يمكن أن تدور نسبة حيازة والتحكم في حركة سعر السهم إذا كانت المؤسسات أو برك دارك كما لديها منصة التداول البديلة دون الذهاب إلى البورصات العادية يحمل ملكية الأسهم حوالي 90 إلى 99 5 ثم سعر السهم لا يتحرك كثيرا مثل منست، تريب، إيس، ثك، دنر، Z، فرتكس، غم، إيتس، كوغ، ريسي، إكساس، مو، مون، بيب، إتك ومع ذلك، قد يؤدي النشاط هفت أيضا حركة أسعار جذرية صعودا أو هبوطا إذا وجدت هفت أن المؤسسات بهدوء أو بيع الأسهم الخاصة بهم لا سيما في الساعة الأولى من التداول. مثال على انتشار الائتمان نريد انخفاض الرابع و هف وبطيئة حركة سعر السهم إذا كنا خيار طويل، نريد انخفاض الرابع على أمل بيع الخيار مع ارتفاع الرابع في وقت لاحق على وجه الخصوص قبل إعلان الكسب أو ربما نستخدم انتشار الخصم إذا كنا طويلة أو قصيرة خيار ينتشر بدلا من التجارة الاتجاهية في بيئة متقلبة. لذلك، فإنه من الصعب جدا لتعميم أشياء مثل الأسهم أو تداول الخيار عندما يأتي إلى خيار التداول استراتيجية أو مجرد تداول الأسهم لأن بعض الأسهم لديها قيم بيتا مختلفة في ردود أفعالهم الخاصة إلى مؤشرات السوق الأوسع والاستجابات للأخبار أو أي أحداث مفاجئة. لنموذج الدولة لورنس. يو انتشار الائتمان نريد انخفاض الرابع و هف وبطيئة سعر السهم وأعتقد أن، عموما، واحد يريد بيئة رابعة أعلى عند نشر الائتمان انتشار الصفقات والعكس ل سبريدس الخصم. ربما أنا م الخلط.